2010年卡車市場增速將大幅回落--2009年卡車市場深度分析及2010年預(yù)測(二)

　　3.1 重卡：一汽稱王，福田、華菱實現(xiàn)超越

　　圖表16：2009年重卡主要企業(yè)銷量、增長率及市場份額對比

　　圖表17：2009年重卡五強企業(yè)分月度銷量對比(單位：輛)

　　由于重卡在商用車中不僅市場份額較大，而且利潤率高，故長期來重卡成了商用車的代名詞，且其一直是國內(nèi)外商用車行業(yè)的競爭焦點。

　　如圖表16，2009年，重卡銷量前5強依然為一汽、中國重汽、東風(fēng)、福田和陜汽，與上年同期比，福田和一汽的增長率遠遠高于行業(yè)水平，而其余3家特別是陜汽和東風(fēng)則遠遠低于行業(yè)水平。另外兩年前還是小弟弟的安徽華菱，銷量首次超越1.8萬輛并以42.43%的高增長率進入重卡行業(yè)第三陣營，大有趕超老牌重卡企業(yè)上汽依維柯紅巖之意。

　　根據(jù)近幾年重卡分月度銷售態(tài)勢的對比分析，每年的3、4月份為全年銷量最高，5月份開始回落，直到8月份才會有所回升，9月份為第二高峰。今年由于國家4萬億投資計劃的實施，頭4個月大量基建工程上馬，故這期間工程車(如自卸車、專用車)需求旺盛，而牽引車的需求因經(jīng)濟衰退而受到抑制;進入5月份后，隨著經(jīng)濟復(fù)蘇，公路物流開始回暖，牽引車市場出現(xiàn)報復(fù)性增長，所以今年重卡分月度銷量沒有出現(xiàn)上述“M”形走勢，而是進入4月以后一直在高位運行。如圖表4，9月份單月銷量已超過上半年4月份的銷量，這是過去沒有見過的。

　　正是因為2009年重卡市場的走勢與往年有很大不同，從而也決定了該年重卡行業(yè)的競爭態(tài)勢發(fā)生了較大變化。頭4個月，因為工程車走俏，中國重汽和陜汽的表現(xiàn)十分搶眼，在整個中重卡市場大幅萎縮、十分蕭條的氛圍下，他們的銷售情況(特別是自卸車)遠強于行業(yè)平均水平。當時中國重汽的市場份額比一汽、東風(fēng)兩家之和還高，而陜汽也歷史上第一次進入行業(yè)前三(如圖表17)。

　　然而，進入5月份后，隨著牽引車市場的回暖，一汽解放、福田在這一細分領(lǐng)域的優(yōu)勢迅速顯露，兩家牽引車銷售一路飆升，中國重汽、陜汽與東風(fēng)則退居其后。至09年底，一汽解放重卡市場份額已超過中國重汽，終于把丟失了3年的霸主交椅搶了回來;而福田的市場份額也超越陜汽，并有追趕東風(fēng)，進入行業(yè)第一陣營之意。

　　2009年重卡企業(yè)競爭格局發(fā)生改變的另一重要原因，就是產(chǎn)品技術(shù)路線的選擇。眾所周知，自08年7月國Ⅲ實施以來，重卡行業(yè)高壓共軌和EGR技術(shù)路線之爭就沒有間斷過。的確，在國Ⅲ實施初期的08年下半年和09年上半年，EGR路線由于成本低、相應(yīng)產(chǎn)品價格便宜而受到用戶的追捧，以中國重汽為代表的相關(guān)企業(yè)由此獲得了較好的市場份額。但隨著時間的推移，用戶發(fā)現(xiàn)，高壓共軌成熟，可靠性高，EGR則容易壞;高壓共軌發(fā)動機大多采用博世進口泵和噴油器，壽命長;從環(huán)保上來講，高壓共軌機型具備可持續(xù)發(fā)展?jié)摿?，升國Ⅳ只需要微調(diào)，很容易;此外，高壓共軌產(chǎn)品的整車二次殘值高，以后換車時容易出手。綜上用戶認為，為了省七八千元成本，買EGR產(chǎn)品,，長期看顯然不劃算，選高壓共軌更有投資價值。這也是2009年下半年以來以一汽、東風(fēng)為代表走高壓共軌路線的企業(yè)產(chǎn)品受到市場追捧的另一大原因。

　　3.2 中卡：一汽解放份額大降，安徽江淮奮起趕超

　　圖表18：2009年中卡主要企業(yè)銷量、增長率及市場份額對比

　　眾所周知，中卡是一汽解放、東風(fēng)兩大老牌卡車企業(yè)的傳統(tǒng)拳頭產(chǎn)品，“解放”、“東風(fēng)”中卡品牌曾經(jīng)是中國汽車的代名詞，其品牌馳名度可想而知。正因如此，盡管近年多家新進入生產(chǎn)企業(yè)不斷對市場格局產(chǎn)生強有力的沖擊，但是，東風(fēng)、解放依然把持著市場的絕對主導(dǎo)地位，兩家的市場份額之和從沒有低于過50%(2008年為52.54%)，并演繹著“南北朝”的競爭格局。不過，近年解放在進行產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整時，著重重卡而逐漸忽視了中卡這一塊市場，致使其市場占有率與東風(fēng)的差距越拉越大，2009年的分額差已擴大到11.45%。更超出人們意料之外的是在2009年中卡市場大幅增長的環(huán)境下，一汽解放在行業(yè)前五強中銷量獨家大幅下降19.82%(圖表18)。

　　近年頻頻推出“亮劍者”、“威鈴”等中卡新品的安徽江淮，無疑是2009年中卡行業(yè)最耀眼的明星，銷量井噴增長140.5%，大有趕超一汽解放之意，隨著江淮與納威司達/卡特彼勒(NC2)合資公司的成立，江淮進入中卡行業(yè)第一陣營應(yīng)該為期不遠。除江淮之外，成都王牌、四川南駿的銷售業(yè)績也不錯，重慶力帆和山東凱馬兩家的增長率更是分別高達106.14%和237.09%。新興中卡生產(chǎn)企業(yè)，尤其是川渝企業(yè)與老牌卡車企業(yè)之間的競爭趨勢明顯，川渝企業(yè)具有后來居上的趨勢。這主要是由于四川地震災(zāi)后重建工作，提升了川渝企業(yè)中卡改裝車的銷量。

　　3.3 輕卡：福田繼續(xù)領(lǐng)跑，東風(fēng)、江淮緊跟

　　圖表19：2009年輕卡主要企業(yè)銷量、增長率及市場份額對比

　　輕卡具有使用范圍廣、功能多元化的特質(zhì)。方便、靈活、快捷、價格低，適用于短途運輸?shù)漠a(chǎn)品特性使之具有不可替代性，也使其擁有很大的市場空間。進入21世紀以來，輕卡占據(jù)卡車市場的半壁江山還多，市場份額從沒有低過50%，因此有人從銷量上評價卡車市場時，常說“贏輕卡，贏天下”。

　　如圖表19，目前輕型卡車市場上仍然是北汽福田一枝獨秀，2009年銷售38萬3797輛，同比增長16.53%，占據(jù)24.61%的市場份額，份額值下降2.84個百分點。福田輕卡業(yè)務(wù)落后于行業(yè)主要有兩大原因，一是其基數(shù)大，在2009年競爭慘烈的輕卡市場中仍能保持一定增長態(tài)勢已屬不易;二是因為近兩年微卡市場火爆，福田有意將部分輕卡業(yè)務(wù)向微卡轉(zhuǎn)型。2009年福田推出的三款新品(如圖表20)是其該年產(chǎn)品的主要亮點。

　　圖表20：2009年輕卡前三強生產(chǎn)企業(yè)主要上市新品及特點

　　繼福田之后，東風(fēng)、江淮繼續(xù)保持著第二、第三的跟隨位置，這兩家2009年的市場表現(xiàn)稍好于福田，其銷售增長速度基本與行業(yè)持平，市場份額與上年比幾乎沒有變化。2009年11月，由東風(fēng)股份控股的鄭州日產(chǎn)在廣州宣布NISSAN首款高端輕卡凱普斯達成功上市。至此，采用日產(chǎn)全球領(lǐng)先技術(shù)、被業(yè)內(nèi)人士稱為“超高端輕卡”的凱普斯達終于與用戶見面。這一產(chǎn)品的上市無疑將會對福田高端輕卡產(chǎn)生強有力的沖擊。

　　此外，近年多家由生產(chǎn)農(nóng)用車轉(zhuǎn)型到輕卡領(lǐng)域的企業(yè)以及過去以微卡生產(chǎn)為主的企業(yè)，如山東凱馬、山東唐駿、東安黑豹、重慶力帆等，再加上一汽和南汽兩大集團，它們2009年的輕卡銷量增幅都在42%以上。這些企業(yè)是2009年輕卡行業(yè)銷售保持較大增長的主要動力。

　　目前我國的輕卡市場主要分為以城市物流市場為主的高端市場和以農(nóng)村市場為主的低端市場，其中城鄉(xiāng)結(jié)合部與農(nóng)村需求以低端經(jīng)濟型輕卡產(chǎn)品為主，占據(jù)了三分之二的市場份額。值得注意的是，受汽車下鄉(xiāng)政策刺激，各企業(yè)在經(jīng)濟型輕卡市場的競爭更為激烈。主要表現(xiàn)為在產(chǎn)品方面將部分高端輕卡產(chǎn)品通過改款或減配等方式向經(jīng)濟型輕卡的價格區(qū)間延伸;將部分大微卡產(chǎn)品通過改裝等方式向輕卡的參數(shù)標準靠攏，從而進入政策優(yōu)惠的范圍。因此，在同一價格區(qū)間的產(chǎn)品中，載重量更高、動力性更強、更耐用的產(chǎn)品將受到消費者的青睞。

　　3.4 微卡：長安領(lǐng)跑，福田、通用五菱緊跟

　　圖表21：2009年微卡主要企業(yè)銷量、增長率及市場份額對比

　　如圖表21，微卡市場的企業(yè)競爭態(tài)勢過去一直與中卡市場非常相似，呈現(xiàn)出長安、通用五菱兩強相爭的格局。不過，在2006年以后，兩家的銷售形勢卻大不一樣，長安的增長率和市場份額均在大幅增長，而上汽通用五菱的增長率卻遠低于行業(yè)平均水平且市場份額在不斷下降，競爭格局從兩虎相爭變成長安一強稱霸。

　　正當長安和通用五菱競爭進入白熱化之時，2008年底，北汽福田半路殺出，一是其部分農(nóng)用車型劃入微卡并進入統(tǒng)計，二是福田早在08年初就著手謀劃產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整并進軍微卡領(lǐng)域，2009年初，時代汽車“小卡之星”——奧銳、馭菱汽油微卡系列新品上市，采用歐式車身，受到北京、天津京郊等地農(nóng)民的熱烈追捧……從2009年福田的銷售態(tài)勢來看，其微卡銷量一路暴漲，目前已超越通用五菱而大有趕超長安之勢。

　　4、2010年市場預(yù)測

　　4.1 宏觀經(jīng)濟政策及走勢預(yù)判

　　2009年是中國經(jīng)濟進入新世紀以來最為困難的一年，而2010年則可能是中國經(jīng)濟最為復(fù)雜的一年。

　　2010年世界經(jīng)濟復(fù)蘇充滿了不確定性，國際金融危機影響依然存在 而國內(nèi)經(jīng)濟回升的基礎(chǔ)還不牢固，經(jīng)濟增長的內(nèi)生性動力仍然不足。面對復(fù)雜的國際國內(nèi)經(jīng)濟形勢，2008年12月5日-7日在北京召開的中央經(jīng)濟工作會議全面分析了當前的經(jīng)濟形勢，明確了我國2010年的宏觀經(jīng)濟的政策和主要任務(wù)，指明了經(jīng)濟發(fā)展的方向。

　　2010年我國經(jīng)濟工作的重點是促進發(fā)展方式的轉(zhuǎn)變。“調(diào)結(jié)構(gòu)”將成為主題詞。具體說來，在財政、貨幣政策方面：實行更靈活的積極財政政策和適度寬松的貨幣政策;在投資政策方面：保持投資的適度增長，重點完成在建項目，嚴格控制新上項目;在消費政策方面：促進消費政策得以延續(xù);在出口政策方面：推動出口穩(wěn)定增長，通過增加進口促進國際收支平衡。

　　國家信息中心對2010年宏觀經(jīng)濟走勢的預(yù)測初步結(jié)論是：1)經(jīng)濟增長將有所回升，但幅度不會很大;2)投資仍舊保持較高增速，但實際增速略有回落;3)2010年消費名義增速將會持續(xù)上升，但是實際消費增速略有回落;4)外需得到改善，預(yù)計2010年出口將會回升，但力度有限;5)2010年出現(xiàn)嚴重的通貨膨脹可能性不大，但資產(chǎn)價格可能高漲。

　　圖表22：國家信息中心對2010年主要經(jīng)濟指標的預(yù)測值

　　4.2 影響2010年商用車市場的汽車新政及法規(guī)

　　(1)輕型汽車燃料消耗量標識管理規(guī)定

　　1月1日起，工業(yè)和信息化部發(fā)布的《輕型汽車燃料消耗量標識管理規(guī)定》正式實施，要求所有銷售的總質(zhì)量3.5噸及以下乘用車和輕型商用車需粘貼《汽車燃料消耗量標識》，并標注由國家指定檢測機構(gòu)按照統(tǒng)一的國家標準測定的市區(qū)、市郊、綜合三種工況的燃料消耗量。

　　(2)以舊換新補貼標準提高

　　2010年，汽車以舊換新的單車補貼金額標準提高到5000元至1.8萬元。比2009年的3000～6000元補貼標準大大提高。標準內(nèi)容涵蓋卡車、客車的所有細分車型。

　　(3)汽車下鄉(xiāng)政策延期

　　2009年開始實施的汽車下鄉(xiāng)政策延長實施至2010年年底，下鄉(xiāng)產(chǎn)品的范圍，包括微型載貨車、輕型載貨車、微型客車、兩輪或三輪摩托車、三輪汽車和低速貨車六類產(chǎn)品，對農(nóng)民購買這些產(chǎn)品給予車價10%的經(jīng)濟補貼，最高補貼5000元，每戶限購一輛。

　　(4)汽車金融扶持政策有望于2010年3月開始實行，將有助于規(guī)范汽車信貸市場，降低汽車消費門檻，加速我國汽車行業(yè)健康發(fā)展。

　　(5)《汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策》修訂稿預(yù)計于2010年上半年正式推出。該修訂稿將進一步明確汽車產(chǎn)業(yè)一些具體的發(fā)展目標和規(guī)劃。

　　(6)公路收費下降、計重收費區(qū)域進一步推廣;

　　(7)國內(nèi)的成品油價格還有上調(diào)可能;

　　(8)2010年1月1日，中重型商用車國Ⅳ排放標準開始實施(型式認證)。

　　4.3 卡車各細分車型后市預(yù)測

　　綜合上述宏觀經(jīng)濟走勢預(yù)測結(jié)果及影響2010年商用車市場的汽車新政及法規(guī)，盡管存在諸多利好，但是，由于2010年世界經(jīng)濟還沒有恢復(fù)正常，出口難有大的增長;國內(nèi)經(jīng)濟步入正軌尚需時日，公路運輸特別是短途運輸需求增長不足;國家將逐步收緊銀根;投資增速將下降;激勵政策對汽車銷售的刺激效應(yīng)正在遞減;“十一五”規(guī)劃的收關(guān)年使得許多在建項目處于收尾狀態(tài);油價波動影響潛在用戶購車欲望;國家對車輛排放標準和企業(yè)節(jié)能減排的要求不斷提高;等等，因此筆者認為，2010年卡車市場仍將延續(xù)增長態(tài)勢，但增速將大幅回來。具體從車型上來看：

　　重卡：分月度走勢上會出現(xiàn)前高后低的態(tài)勢，總量會適度增長，但增速會回落到10%左右。如果固定資產(chǎn)投資保持高位，會繼續(xù)拉動工程類車型，特別是自卸車的需求，自卸車重點市場依然在西北、東北、西南等地區(qū);宏觀經(jīng)濟持續(xù)復(fù)蘇，特別是出口增長將會帶動物流用重卡需求，半掛牽引車市場有望保持較高增長。

　　中卡：2009年透支消費嚴重，考慮到09年中卡在中重卡總量中的占比已接近30%，預(yù)計2010年中卡市場增速將會回落到10%以下，出現(xiàn)負增長的可能性也有。

　　輕卡：2009年透支消費嚴重。在2009年放量增長之后，2010年輕卡市場將會步入結(jié)構(gòu)性調(diào)整階段，隨著農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展和農(nóng)用車替代需求的不斷增加，低端經(jīng)濟型輕卡市場依然會保持較高增長;中端市場的增幅將會與上年持平或略有下降;高端產(chǎn)品將會隨著我國城市化進程加快而保持小幅穩(wěn)定增長。總體預(yù)計2010年全年輕卡市場銷量將會小幅增長，但增速將會大幅回落到7%～12%左右。

　　微卡：2008～2009年連續(xù)兩年透支消費嚴重。但考慮到汽車下鄉(xiāng)政策延長到2010年底，以舊換新補貼標準提高，縣域經(jīng)濟快速發(fā)展及農(nóng)村道路改善等利好因素，因此預(yù)計2010年微卡市場銷量增速雖然將大幅回落，但依然會保持20%左右的較高增長。

　　卡車整體及其4大細分車型預(yù)測數(shù)據(jù)詳見下面圖表23。

　　圖表23：2010年卡車及其細分車型增長率預(yù)測