舍弗勒按承諾價收購大陸集團82.41%股份

　　從1月8日開始，舍弗勒集團將以承諾的每股75歐元的報價收購大陸集團股東手里剩余的82.41%股份，共計1,69億股。在收購?fù)瓿珊螅岣ダ占瘓F可掌握的大陸集團股份將達到90%。此次收購將通過場外大宗交易來完成，時間表是去年八月由舍弗勒集團在全面收購要約中所確定的。

　　由于此前的幾個月里，舍弗勒集團已經(jīng)在低價位從那些懷疑此次收購行動并急于拋出股票的大陸集團股東手里購入了17%的股份，加上原來持有的5%股份，因此實際上舍弗勒集團此次買入的大陸集團股份僅為65%，共計1.1億股，為此將耗資80億歐元而非以前估計的超過百億歐元。

　　根據(jù)舍弗勒集團和大陸集團去年簽署的“投資者協(xié)議”，舍弗勒集團至2012年只能持有大陸集團49.99%股權(quán)，并限于“少數(shù)股東地位” ，剩余的股份將由第三方銀行保管。因此，舍弗勒集團近日已經(jīng)開始向銀行轉(zhuǎn)移部分已購入的大陸集團股份。其中，分別向法蘭克福的私人銀行Metzler銀行以及注冊在盧森堡的科隆私人銀行Sal. Oppenheim 銀行轉(zhuǎn)移了3.99%和 5.48 %的大陸集團股份。

　　同時，上述兩家銀行還獲授權(quán)可以為這些股份尋找買家，這也是舍弗勒集團所樂見的結(jié)果。為了減輕收購的高昂代價，舍弗勒集團一直在尋找戰(zhàn)略投資者或合作伙伴買下這部分剩余股份，但在當前金融危機重創(chuàng)德國汽配行業(yè)以及該行業(yè)前景不再被看好的情況下估計不會有戰(zhàn)略投資者或合作伙伴自己往“陷阱”里跳。

　　雖然舍弗勒集團沒有透露此次收購的資金來源，但不難想象大金主仍然是銀行。此前我網(wǎng)站曾報道，銀行為穩(wěn)妥起見向舍弗勒集團開出的借款條件之一就是事先必須簽署一份“對賭協(xié)議”。根據(jù)這份協(xié)議，如果舍弗勒集團在今年1月中旬和今年7月中旬之前不能將集團的債務(wù)水平分兩次分別減至105億歐元和75億歐元之下，銀行有權(quán)獲得其持有的大陸集團股份，并由銀行來對這些股票進行估值，這樣舍弗勒集團也將失去對大陸集團的控股權(quán)。